Enquanto o pai de João e Maria vai à cidade vender uma jóia de sua mãe para comprar comida, os pequenos são levados pela terrível madrasta a floresta encantada, de onde ninguém jamais voltou. No escuro e com fome, eles recebem ajuda de João Pestana, o homem dos sonhos, e da Fada da Floresta. Enquanto procuram o caminho de casa, enfrentam vários perigos, desde o Bicho Papão inofensivo até o terrivem Troll, que gosta de assistir televisão. Porém, o pior deles é a bruxa malvada que prende João e faz com que Maria cozinhe até ele engordar para ser o prato principal.